طلا یک دارایی امن و ارزشمند محسوب می‌شود. از این رو همیشه مورد توجه سرمایه‌گذاران بوده است. این فلز گران‌بها در برابر تورم و نوسانات اقتصادی مقاومت دارد. به همین دلیل است که همواره به‌عنوان یک سرمایه‌گذاری مطمئن در نظر گرفته می‌شود.
بازار سرمایه گذاری ایران در مقایسه با بازارهای متنوع مالی بین‌المللی عمدتاً با محدودیت مواجه است. اگر محدودیت هم وجود نداشته باشد، گزینه‌های پیشرو بسیار پرریسک هستند. به دلیل همین محدودیت‌ها در گزینه‌های سرمایه‌گذاری بازار ایران، طلا و سکه همیشه جزء یکی از بهترین انتخاب‌ها برای سرمایه‌گذاری بین مردم است. طلا در کشورهای کمتر توسعه‌یافته، گزینه‌ای ایمن و مطلوب برای حفظ دارایی‌ها در برابر تورم ناشی از ساختار اقتصادی نامناسب و بلاتکلیفی سیاست‌های اقتصادی دولت‌ها، به‌حساب می‌آید.
چشم‌انداز شورای جهانی طلا در سال ۲۰۲۴ تنها ۵ تا ۱۰ درصد احتمال افزایش قیمت طلا را داده‌است. شورای طلا همچنین پیش‌بینی می‌کند که از یک فرود اقتصادی ملایم یا سخت از قیمت طلا حمایت می‌کند و این‌گونه قیمت طلا به طور قابل‌توجهی بالاتر می‌رود.
در این مقاله، عوامل تأثیرگذار بر قیمت طلا را بررسی می‌کنیم. این‌گونه سعی خواهیم کرد پیش‌بینی‌هایی را در مورد روند قیمت طلا در سال 1403 آینده ارائه دهیم.
پیش‌بینی قیمت طلا در شش ماه اول 1403
باتوجه‌به تحلیل نمودار طلا، پیش‌بینی می‌کنیم که قیمت هر اونس طلای ۲۴ عیار در بهمن‌ماه ۱۴۰۲ به ۲۰55 دلار برسد که برای هر گرم طلای ۱۸ عیار برابر با ۴۹.۴۳۱ دلار خواهد بود. قیمت هر گرم طلای ۱۸ عیار هم در بازار طلای ایران، با احتساب دلار ۵۰ هزار تومانی، برابر با ۲،۴۷۱،۵۹۲ تومان و با دلار ۵۵ هزار تومانی برابر با ۲،۷۱۸،۷۵۱ تومان است.
تحلیلگران دنیای اقتصاد معتقدند که در صورت عدم بهبود تورم و اقتصاد آمریکا در سال 2024، طلا دچار یک رکود می‌شود. البته پایین آمدن نرخ بهره، هزینه‌ی نگهداری از طلا را به‌عنوان یک سرمایه‌ی غیر سودده کاهش می‌دهد. این‌گونه تمایل برای خرید طلا بالا می‌رود. از طرفی همین امر بر تورم می‌افزاید.
اقتصاددانان و تحلیلگران همچنین معتقدند تا پایان سال، هر اونس طلای ۲۴ عیار به ۲۱۰۰ دلار برسد. این‌گونه قیمت هر گرم طلای ۱۸ عیار برابر با ۵۰.۶۳۷ دلار می‌شود. پیش‌بینی می‌شود که هر گرم طلای ۱۸ عیار در بازار ایران، با دلار ۵۰ هزارتومانی برابر با ۲،۵۳۱،۸۷۵ تومان و با دلار ۵۵ هزارتومانی به قیمت ۲،۷۸۵، ۰۶۲ تومان می‌رسد. از طرفی در شش ماه اول سال 1403، عوامل مختلفی می‌توانند بر قیمت طلا تأثیر بگذارند. از جمله‌ی این عوامل می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
-
روند تورم در جهان: یکی از مهم‌ترین عوامل تأثیرگذار بر قیمت طلا، روند تورم در جهان است. طلا یک دارایی ضدتورم است. به همین دلیل با افزایش نرخ تورم، ارزشش افزایش پیدا می‌کند. اکنون نرخ تورم در بسیاری از کشورها، از جمله ایالات متحده، کشورهای اروپایی و ایران، در حال افزایش بیشتر است. این افزایش نرخ تورم، می‌تواند به افزایش قیمت طلا هم کمک کند.
سیاست‌های پولی بانک‌های مرکزی: بانک‌های مرکزی سراسر جهان تلاششان را برای مهار تورم می‌کنند. افزایش نرخ بهره یکی از ابزارهای مورداستفاده بانک‌های مرکزی برای مهار تورم است. دلیل این امر آن است که افزایش نرخ بهره، موجب افزایش جذابیت سرمایه‌گذاری در اوراق‌قرضه می‌شود. بااین‌حال، انتظار می‌رود که بانک مرکزی در شش ماه اول سال ۱۴۰۳، نرخ بهره را به‌تدریج افزایش دهد. این امر موجب افزایش قیمت طلا می‌شود.
وضعیت اقتصادی و سیاسی جهان: وضعیت اقتصادی و سیاسی جهان بر قیمت طلا تأثیرگذار است. در شرایط ناپایدار بازارهای مالی، تقاضا برای طلا هم بیشتر می‌شود. این امر می‌تواند به افزایش تقاضا برای طلا هم کمک کند.
باتوجه‌به عوامل تأثیرگذار بر قیمت طلا، می‌توان پیش‌بینی کرد که قیمت طلا در شش ماه اول سال ۱۴۰۳، افزایش خواهد یافت.
پیش‌بینی قیمت طلا در شش ماه دوم 1403
قیمت طلا در سال‌های اخیر، دارای روند صعودی بوده است. دلیل این افزایش قیمت موارد زیر است:
-
افزایش نرخ تورم در بسیاری از کشورها
-
کاهش ارزش دلار آمریکا
-
افزایش تقاضا برای طلا به‌عنوان یک دارایی امن
در زیر شرحی از موارد تأثیرگذار بر افزایش قیمت طلا را بیان کرده‌ایم:
-
نرخ تورم: این سال‌ها نرخ تورم در بسیاری از کشورها، دچار افزایش بوده است. این افزایش نرخ تورم، به افزایش قیمت طلا کمک کرده است.
-
افت ارزش دلار آمریکا: طلا به عنوان یک دارایی بدون پشتوانه شناخته می‌شود. به همین دلیل ارزش خود را با دلار آمریکا مقایسه می‌کند. زمانی‌که ارزش دلار آمریکا کاهش می‌یابد، قیمت طلا به طور نسبی افزایش خواهد داشت.
-
افزایش تقاضا برای طلا: تقاضا برای طلا به دلایل مختلفی می‌تواند افزایش یا کاهش داشته باشد. از مهم‌ترین دلایل افزایش تقاضا برای طلا، امن بودن طلا به عنوان یک دارایی و محافظت از سرمایه است. در شرایطی که بازارهای مالی ناپایدار هستند، تقاضا برای طلا افزایش پیدا می‌کند.
درصورتی‌که نرخ تورم در جهان افزایش یابد، یا ارزش دلار آمریکا کاهش یابد، قیمت طلا در شش ماه دوم سال 1403 می‌تواند افزایش بیشتری داشته باشد. همچنین در صورتی که تقاضا برای طلا افزایش یابد، قیمت طلا هم افزایش بیشتری دارد. باتوجه‌به پیش‌بینی افزایش ۵ تا ۱۰ درصدی قیمت طلا در شش ماه دوم سال ۱۴۰۳، قیمت طلا در پایان این دوره، می‌تواند به محدوده‌های زیر برسد:
در صورت افزایش ۵ درصدی قیمت طلا، قیمت هر اونس طلا به 2150 تا 2200 دلار خواهد رسید.
در صورت افزایش ۱۰ درصدی قیمت طلا، قیمت هر اونس طلا به ۲3۰۵ تا ۲4۰۵ دلار خواهد رسید.
البته، این پیش‌بینی‌ها صرفاً بر اساس عوامل تأثیرگذار بر قیمت طلا هستند. بدیهی است که در واقعیت تفاوت‌هایی دارند.
سخن آخر
به‌صورت کلی باید توجه کرد که قیمت طلا، یک متغیر پرنوسان است که بستگی به عوامل متعدد داخلی و بین‌المللی دارد. به همین دلیل است که پیش‌بینی دقیق آن، کار دشواری است. بهتر است قبل از سرمایه‌گذاری بر روی طلا، تمامی عوامل تأثیرگذار بر قیمت طلا را بررسی کنید. حتی احتمال ضرر را هم در این سرمایه‌گذاری بدهید. این نکته را هم نباید فراموش کنید که برای سرمایه‌گذاری روی طلا، بهتر است یک افق بلندمدت داشته باشید.
آریانا اقتصادی، پیش‌گام در ارائه تحلیل‌ها و اخبار دقیق اقتصادی با تمرکز ویژه بر ارزهای دیجیتال است. این پایگاه خبری اقتصادی به شما کمک می‌کند تا درک عمیق‌تری آگاهانه‌تری از بازارهای مالی و تصمیمات مالی داشته باشید. این مجموعه تلاش می‌کند تا با استفاده از ظرفیت‌های هوش مصنوعی، منبعی جامع، به‌روز و قابل‌اعتماد برای آموزش مفاهیم پایه‌ای ارزهای دیجیتال به زبان ساده باشد.